Лучшие акции для защиты от инфляции

Сегодня рассмотрим лучшие акции для защиты от инфляции. В условиях высокой инфляции, наблюдаемой как в России, так и в США, остро встает вопрос о защите сбережений и инвестиций от обесценения. По данным Росстата, годовая инфляция в России в июне 2022 года составила 15,9%. В США, по данным Бюро статистики труда, инфляция в июне 2022 года составила 9,1% в годовом измерении – максимум с 1981 года.

Оглавление скрыть

1 Причины роста инфляции в России и США

2 Как акции помогают в борьбе с инфляцией

3 Критерии выбора акций для защиты от инфляции

3.1 Отрасли экономики, устойчивые к инфляции

3.2 Отрасли, обгоняющие инфляцию долгосрочно

3.3 Финансовые показатели устойчивых компаний

3.4 Ликвидность акций

4 Обзор лучших акций для защиты от инфляции в России

4.1 Акции компаний сырьевого сектора

5 Акции компаний потребительского сектора

6 Лучшие акции США для защиты от инфляции

7 Лучшие акции для защиты от инфляции: выводы и рекомендации

Рост инфляции в обеих странах обусловлен комплексом экономических и геополитических факторов – санкциями, ограничением поставок, ростом цен на продовольствие и энергоносители. Эксперты прогнозируют сохранение высокой инфляции в обозримой перспективе.

В этих условиях перед инвесторами остро встает вопрос о том, куда вкладывать средства, чтобы обезопасить их от обесценения. Одним из наиболее эффективных инструментов для защиты от инфляции традиционно считаются акции надежных компаний с устойчивыми финансовыми показателями.

Цель данной статьи – рассмотреть инфляционную ситуацию в России и США, выделить критерии выбора акций для защиты от инфляции и дать конкретные рекомендации по формированию инфляционно защищенного портфеля ценных бумаг.

Если хотите обгонять инфляцию на целые порядки - советуем нашу школу трейдинга. Наши ученики в среднем делают по 80-100% годовых чистой доходности. Конечно, это не +100500% в месяц, как в телеграмм-каналах сигнальщиков, но зато это честная торговля с минимальным риском на сделку!

Причины роста инфляции в России и США

Экономические и политические факторы роста инфляции:

В России ключевыми факторами стали санкции, ограничивающие импорт и финансовые операции, а также рост цен на продовольствие и энергоносители.
Санкции привели к разрыву производственных цепочек и дефициту импортных товаров. Например, выросли цены на автомобили.
Рост цен на бензин, газ и продукты также вносит вклад в инфляцию.
В США основной причиной стал беспрецедентный рост спроса на фоне восстановления экономики после пандемии.
Это вызвало дефицит предложения и рост издержек производителей.
Также повлиял приток ликвидности от бюджетных стимулов.

Прогнозы дальнейшего роста инфляции:

В России ожидается инфляция на уровне 8-15% в 2023 году с последующим снижением к 2024 году.
В США прогнозируется снижение инфляции до 2-3% к 2024 году по мере нормализации ситуации с поставками и спросом.

Эксперты прогнозируют сохранение высокой инфляции в обеих странах в обозримой перспективе.

Как акции помогают в борьбе с инфляцией

Механизмы защиты инвестиций в акции от инфляции:

При инфляции растут цены на продукцию и услуги компаний, что ведет к росту выручки и прибыли.
Соответственно растет капитализация и стоимость акций этих компаний.
Дивиденды по акциям также растут по мере увеличения прибыли компаний.
Это компенсирует обесценение денег при инфляции.

Преимущества акций перед другими инструментами:

В отличие от облигаций и вкладов, доходность акций растет вместе с инфляцией.
Акции менее рискованны при высокой инфляции, чем товары или недвижимость.
Акции легче диверсифицировать и продать в случае необходимости по сравнению с другими активами.

Критерии выбора акций для защиты от инфляции

Отрасли экономики, устойчивые к инфляции

Если вы хотите найти лучшие акции для защиты от инфляции, следует выбирать акции компаний из отраслей, наименее подверженных негативному влиянию инфляционных процессов.

Отрасли, обгоняющие инфляцию долгосрочно

Добывающие отрасли – нефтегазовый сектор, металлургия. Рост цен на сырье положительно сказывается на их прибыли.
Коммунальные услуги – электроэнергетика, водоснабжение. Рост тарифов компенсирует инфляционное увеличение издержек.
Производство товаров первой необходимости – продукты питания, лекарства. Спрос на их продукцию малоэластичен к ценам.
Телекоммуникации. Услуги связи входят в обязательный потребительский бюджет.

Финансовые показатели устойчивых компаний

При выборе конкретных акций внутри этих отраслей стоит обращать внимание на следующие финансовые показатели:

Устойчивый рост выручки и прибыли, желательно опережающий инфляцию.
Стабильные или растущие дивидендные выплаты, покрывающие инфляционное обесценение.
Низкий уровень долговой нагрузки, чтобы проценты по кредитам не “съедали” прибыль.

Ликвидность акций

Не менее важный критерий – высокая ликвидность акций компании, чтобы в случае необходимости их можно было быстро продать без существенных потерь в цене. Поэтому предпочтение стоит отдавать акциям крупных эмитентов с высокими объемами торгов.

Обзор лучших акций для защиты от инфляции в России

Акции компаний сырьевого сектора

Сырьевой сектор традиционно считается одним из наиболее надежных в условиях высокой инфляции. Рост цен на нефть, газ и металлы обеспечивает этим компаниям устойчивый денежный поток и прибыль.

Одними из лучших вариантов являются акции таких компаний, как:

Газпром

Газпром является крупнейшей газодобывающей компанией России и мира. Она обеспечивает около 12% мировой и более 70% российской добычи газа. Компания владеет самой протяженной в мире газотранспортной системой, а также крупнейшими запасами природного газа.

Газпром стабильно наращивает добычу газа. Основные экспортные рынки – Китай и Турция. Финансовые результаты Газпрома напрямую зависят от конъюнктуры цен на газ на европейском и азиатском рынках.

Акции Газпрома ликвидны и удобны для портфельных инвестиций. Компания регулярно выплачивает дивиденды. Учитывая фундаментальную востребованность газа и сильные конкурентные позиции Газпрома, его акции могут рассматриваться как эффективное средство защиты от инфляции.

ЛУКОЙЛ

Компания ЛУКОЙЛ является второй по величине нефтяной компанией в России после Роснефти. Основные направления деятельности – разведка и добыча нефти и газа, производство нефтепродуктов, нефтехимия. Компания владеет 4 крупными НПЗ в России, а также сетью АЗС.

ЛУКОЙЛ отличается низкими издержками, многолетней историей дивидендных выплат, консервативной финансовой политикой. Акции компании ликвидны и удобны для инвестирования.

Благодаря сильным производственным и финансовым показателям ЛУКОЙЛа, а также растущим ценам на нефть его акции могут считаться одним из лучших инструментов для защиты от инфляции среди российских эмитентов.

Норникель

ПАО «ГМК Норильский никель» является крупнейшим в мире производителем никеля и палладия, входит в топ-3 по производству платины и меди. Компания контролирует около 40% мирового производства палладия и 10% никеля.

У Норникеля одни из самых низких в отрасли затраты на добычу, а также сильные позиции на рынках металлов, используемых в электромобилях и возобновляемой энергетике.

Акции Норникеля ликвидны и имеют долгую историю дивидендных выплат. Учитывая фундаментальную востребованность производимых металлов, акции компании могут служить надежным средством защиты от инфляции

Полюс

ПАО «Полюс» является одной из крупнейших в мире золотодобывающих компаний. Ее основные активы – Олимпиадинское и Наталкинское месторождения золота в России. Полюс контролирует около 10% мирового производства золота.

Компания Полюс обладает одной из самых низких в отрасли себестоимостью производства – менее $400 за унцию золота. Компания генерирует значительный свободный денежный поток и регулярно выплачивает дивиденды.

Учитывая растущий спрос на золото как защитный актив, а также эффективную бизнес-модель Полюса, его акции могут рассматриваться как один из лучших инструментов для сохранения капитала в условиях высокой инфляции.

Акции компаний потребительского сектора

Сильные бренды позволяют компаниям потребительского сектора в условиях инфляции повышать цены, сохраняя лояльность покупателей.

Лидерами в этом сегменте являются:

Сбербанк – крупнейший в России банк с массовой клиентской базой.
Магнит – одна из ведущих продуктовых сетей, эффективно управляет издержками.
Яндекс – крупнейший IT-бренд в России, владелец популярного поисковика и других сервисов.

Эти компании демонстрируют высокие темпы роста бизнеса и могут рассматриваться как надежные активы в условиях инфляции.

Лучшие акции США для защиты от инфляции

Apple (AAPL)

Акции Apple демонстрируют стабильный рост на протяжении десятилетий. Это связано с умелым управлением компанией и постоянными инновациями в сфере потребительской электроники. Несмотря на высокую конкуренцию, Apple удается выпускать продукты, пользующиеся колоссальным спросом – iPhone, iPad, MacBook. Бренд Apple является одним из самых дорогих в мире. Компания генерирует огромные прибыли и активно инвестирует в новые разработки вроде автомобилей на автономном вождении. Это делает акции Apple привлекательным активом для долгосрочных вложений.

Microsoft (MSFT)

Компания Microsoft контролирует рынок операционных систем и офисного ПО. Флагманские продукты как Windows и Office приносят стабильный доход. Компания активно развивает облачные технологии (Azure), которые становятся основным трендом в IT-индустрии. Microsoft инвестирует миллиарды в искусственный интеллект и машинное обучение. Стабильный кэш-флоу и сильные позиции в быстрорастущих сегментах делают Microsoft привлекательной для долгосрочных вложений.

Coca-Cola (KO)

Компания Coca-Cola контролирует один из самых узнаваемых брендов в мире. Компания умело расширяет продуктовую линейку под новые тренды (здоровое питание). Coca-Cola активно инвестирует в маркетинг и узнаваемость бренда. Огромная дистрибьюторская сеть позволяет компании не снижать продажи даже в кризис. Coca-Cola генерирует значительный стабильный денежный поток, выплачивая дивиденды акционерам на протяжении десятилетий. Это делает KO привлекательной как надежное вложение средств. Кстати, в эту компанию инвестирует Баффет.

McDonald’s (MCD)

Компания McDonald’s является лидером в индустрии общественного питания. Несмотря на растущую конкуренцию, компания умело адаптирует меню и сервис под новые веяния. McDonald’s активно экспериментирует с цифровизацией – мобильным приложением, киосками самообслуживания, доставкой. Глобальное присутствие помогает компании успешно развиваться как на развитых, так и на развивающихся рынках. StMcDonald’s приносит стабильный доход инвесторам уже на протяжении десятилетий.

Таким образом, устойчивые конкурентные позиции, глобальное присутствие, инновации и сильные бренды делают акции этих компаний привлекательным долгосрочным вложением, способным обгонять инфляцию.